財(cái)聯(lián)社4月3日訊（編輯 唐葉天）2023年一季度，TMT板塊的做多情緒高漲和人工智能大模型的“行業(yè)卡位戰(zhàn)”成為市場關(guān)注的焦點(diǎn)。在一季度最后一個(gè)月,，因生成式AI而“起飛”的終端應(yīng)用領(lǐng)域仍然是3月機(jī)構(gòu)調(diào)研的“主場”。但同時(shí),，機(jī)構(gòu)調(diào)研也對鋰價(jià)下跌、工業(yè)設(shè)備智能化進(jìn)展等方向表達(dá)了關(guān)注,。

當(dāng)紅炸子雞：AIGC與ChatGPT

細(xì)觀三月機(jī)構(gòu)最為關(guān)注的企業(yè),，多多少少與AI“沾點(diǎn)邊”。

廣聯(lián)達(dá)：乘上AI+建筑東風(fēng)

吸引最多機(jī)構(gòu)參與調(diào)研的廣聯(lián)達(dá)3月末發(fā)布了2022年年報(bào),。機(jī)構(gòu)除了關(guān)心這家數(shù)字建筑平臺(tái)服務(wù)商的生態(tài)建設(shè),，也關(guān)心起了其在AI技術(shù)方面的儲(chǔ)備情況。廣聯(lián)達(dá)對此表示已經(jīng)在2015年專門設(shè)立了團(tuán)隊(duì)進(jìn)行大數(shù)據(jù)和AI相關(guān)技術(shù)的研究,，并早在幾年前就把圖形技術(shù)和AI技術(shù)確立為公司的兩大核心技術(shù),。未來會(huì)針對建筑行業(yè)的語言和BIM模型、圖像,、圖形這些數(shù)據(jù),，打造建筑行業(yè)AI的能力。

湯姆貓：“會(huì)聊天的湯姆貓”吸睛

湯姆貓為A股首批“吃螃蟹”的上市游戲公司,，接入OpenAI新ChatGPT接口,。其在3月股價(jià)大漲超70%，也經(jīng)歷了共10次機(jī)構(gòu)調(diào)研活動(dòng),。機(jī)構(gòu)對其接入ChatGPT后的產(chǎn)品形態(tài)及開發(fā)進(jìn)展高度關(guān)注,。十次調(diào)研中，機(jī)構(gòu)問題均圍繞AIGC,、人工智能交互,、未來變現(xiàn)模式展開,。

除湯姆貓外，機(jī)構(gòu)對其他游戲公司在AI領(lǐng)域的布局情況興致也頗高,。旗下游戲《大航海時(shí)代：海上霸主》剛剛獲批版號(hào)不久,、去年業(yè)績亦實(shí)現(xiàn)增長的盛天網(wǎng)絡(luò)，亦被問到是否將AIGC業(yè)務(wù)引入產(chǎn)品,。

3月股價(jià)振幅達(dá)到50%的熱門股海天瑞聲也成為機(jī)構(gòu)調(diào)研的重點(diǎn)對象,，該公司3月吸引了151家機(jī)構(gòu)前來調(diào)研。機(jī)構(gòu)關(guān)注的除了企業(yè)基本面,，還有諸如公司“智能駕駛行業(yè)的核心競爭力是什么?”,、“未來智能駕駛的數(shù)據(jù)需求如何?”等行業(yè)未來趨勢。機(jī)構(gòu)同時(shí)也詢問了關(guān)于OpenAI的ChatGPT相關(guān)問題,。

海天瑞聲對此表示：我們很欣喜看到人工智能取得新的突破,，迎來新的發(fā)展階段，但同時(shí)我們應(yīng)理性看待技術(shù)發(fā)展,，技術(shù)從興起到廣泛應(yīng)用落地仍需要產(chǎn)業(yè)鏈上企業(yè)持續(xù)的努力和探索,。從目前公司實(shí)際情況來看，短期內(nèi)暫未看到由大模型,、AIGC帶來的大幅訂單增長,，但公司會(huì)持續(xù)關(guān)注該領(lǐng)域最新發(fā)展，搶抓相關(guān)領(lǐng)域的新發(fā)展機(jī)遇,。

2023年的AI浪潮已至,，除生成式AI相關(guān)領(lǐng)域，其它商業(yè)化落地使用場景當(dāng)前仍在持續(xù)豐富中,。機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)認(rèn)為,，人工智能應(yīng)用場景廣闊，隨著技術(shù)的迭代和完善,，人工智能在自動(dòng)駕駛,、教育、醫(yī)療,、智慧家居等領(lǐng)域,，均有廣闊的應(yīng)用場景，在政策支持和人工智能賦能下,，各行業(yè)有望產(chǎn)生新的投資機(jī)會(huì),。

鋰價(jià)下跌，行業(yè)龍頭這樣說

3月市場關(guān)注的另一焦點(diǎn)在于鋰電原料碳酸鋰價(jià)格的下跌,，2022年價(jià)格始終處于高位的碳酸鋰在2023年價(jià)格顯著下跌,，截至2023年3月末，碳酸鋰現(xiàn)貨價(jià)格距離去年高點(diǎn)已下跌近60%,。

鋰價(jià)大幅下跌,，行業(yè)龍頭的表態(tài)備受關(guān)注,。三月亦有多家機(jī)構(gòu)上門對鋰鹽龍頭贛鋒鋰業(yè)進(jìn)行調(diào)研，詢問對鋰價(jià)的展望,。

贛鋒鋰業(yè)表示,，當(dāng)前鋰鹽價(jià)格下跌受兩大方面的因素影響：一是下游變動(dòng)、尤其是汽車廠商競爭激烈（燃油車價(jià)格戰(zhàn)等）,；二是之前市場預(yù)計(jì)供應(yīng)量有較大增幅,，包括鋰云母和鋰鹽湖，有供過于求的預(yù)期,。導(dǎo)致鋰鹽價(jià)格走低市場開始觀望,，包括儲(chǔ)能等需求也都在等待鋰價(jià)繼續(xù)下跌，從而出現(xiàn)了去庫存的情況,。

面對海外的部分國家礦物戰(zhàn)略收緊計(jì)劃，贛鋒鋰業(yè)表示,，風(fēng)險(xiǎn)會(huì)持續(xù)多久很難判斷,，其選擇在不同國家布局鋰礦資源，并加大對國內(nèi)鋰資源投資,，提升資源多元化,。目前海外投資難度增加很多，其將采用更加靈活的方式,，比如采用與當(dāng)?shù)卣献鞯确绞絹砘膺@些風(fēng)險(xiǎn),。

自動(dòng)化設(shè)備股被機(jī)構(gòu)“踏破門檻”

3月，機(jī)構(gòu)調(diào)研記錄顯示出了對自動(dòng)化工控設(shè)備的關(guān)注,。主營機(jī)器視覺產(chǎn)品的奧普特3月吸引203家機(jī)構(gòu)前來調(diào)研,，工業(yè)自動(dòng)化龍頭匯川技術(shù)三月有12次合計(jì)176家機(jī)構(gòu)進(jìn)行調(diào)研的記錄。

在AI浪潮中,，奧普特在接受機(jī)構(gòu)調(diào)研的過程中也被問及是否在AI領(lǐng)域有業(yè)務(wù)布局,。中泰證券表示，ChatGPT的推出標(biāo)志著人工智能進(jìn)入加速發(fā)展階段,。在工業(yè)領(lǐng)域,，數(shù)字經(jīng)濟(jì)的發(fā)展背景下工業(yè)數(shù)據(jù)潛在價(jià)值凸顯，ChatGPT助力人工智能技術(shù)與工業(yè)深度融合,，進(jìn)而將推動(dòng)工業(yè)4.0加速落地,。

“瘋狂的石頭”業(yè)績股價(jià)背離引關(guān)注

2022年業(yè)績幾乎翻倍增長，3月股價(jià)卻大跌的培育鉆石龍頭力量鉆石也是機(jī)構(gòu)調(diào)研的熱門,，這家公司3月份吸引了167家機(jī)構(gòu)上門調(diào)研,。數(shù)據(jù)顯示，截至2022年末，力量鉆石機(jī)構(gòu)持股比例達(dá)到20.8%,。

雖然2022年力量鉆石業(yè)績增長亮眼,，但“機(jī)構(gòu)解禁”、“產(chǎn)能過?！眴栴}還是對股價(jià)造成了壓力。隨著行業(yè)需求放緩,，機(jī)構(gòu)對今年培育鉆石行業(yè)的需求情況表達(dá)高度關(guān)注,。雖然力量鉆石未給出具體的預(yù)估數(shù)字，但表示行業(yè)其它企業(yè)擴(kuò)產(chǎn)緩慢,，有助于其降本增效,。