來(lái)源：金色財(cái)經(jīng)

作者：Kingsley Bowen；來(lái)源：The Tie Research,；編譯：Lynn，MarsBit

比特幣和以太坊作為主要的加密貨幣,，雖然在市值上占據(jù)主導(dǎo)地位,，但仍然面臨著一系列問(wèn)題，如長(zhǎng)交易確認(rèn)時(shí)間,、高費(fèi)用和復(fù)雜性,。這導(dǎo)致了一個(gè)重要的問(wèn)題：為什么沒(méi)有更多的人使用加密貨幣？

這篇文章將首先探討比特幣和以太坊的不足之處,，尤其是它們的可擴(kuò)展性問(wèn)題,，以及第三方解決方案所帶來(lái)的新挑戰(zhàn)。然后,，它將介紹第三代區(qū)塊鏈,，它們?nèi)绾谓鉀Q這些問(wèn)題，以及為什么它們?cè)谥Ц逗腿ブ行幕瘧?yīng)用領(lǐng)域具有潛在的優(yōu)勢(shì),。

最后,，它將討論支付和去中心化應(yīng)用的實(shí)際用例，以及為什么第三代區(qū)塊鏈可能更適合大規(guī)模采用,。當(dāng)前市場(chǎng)主要由費(fèi)用高昂,、結(jié)算時(shí)間長(zhǎng)且存在風(fēng)險(xiǎn)的平臺(tái)主導(dǎo)，而第三代區(qū)塊鏈則提供了更便宜,、更安全,、更快速的用戶體驗(yàn)，可能能夠吸引更多人加入加密貨幣的行列,。

比特幣和以太坊通過(guò)更快地結(jié)算交易（幾周縮短為幾分鐘）,、限制或消除第三方風(fēng)險(xiǎn)以及消除支付處理協(xié)議、有限運(yùn)營(yíng)時(shí)間和國(guó)際轉(zhuǎn)賬等銀行業(yè)限制,，對(duì)傳統(tǒng)金融軌道進(jìn)行了逐步改進(jìn),。高架。

盡管按市值計(jì)算,，比特幣和以太坊在加密貨幣市場(chǎng)占據(jù)主導(dǎo)地位（約占總市值的 67%）,，但相對(duì)于全球互聯(lián)網(wǎng)用戶 51.8 億的潛在市場(chǎng)總量而言，這些區(qū)塊鏈的用戶總數(shù)仍然較低,，約為數(shù)億,。

所以，問(wèn)題仍然存在——如果比特幣和以太坊如此偉大,，為什么沒(méi)有更多的人使用加密貨幣呢,？

除了阻礙所有加密貨幣網(wǎng)絡(luò)和應(yīng)用程序的大量技術(shù)知識(shí)和用戶體驗(yàn)障礙之外，第一代和第二代區(qū)塊鏈（分別是比特幣和以太坊）缺乏本機(jī)可擴(kuò)展性,，無(wú)法通過(guò)更長(zhǎng)的最終確定時(shí)間來(lái)處理不斷增長(zhǎng)的需求而不損害用戶體驗(yàn)或明顯更高的費(fèi)用,。他們的擴(kuò)展能力依賴于第三方解決方案，例如閃電網(wǎng)絡(luò)或“L2”,，這增加了風(fēng)險(xiǎn),，并且需要進(jìn)一步的教育才能使用。

具有本機(jī)可擴(kuò)展性的區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)被視為“第三代”或“替代 L1”區(qū)塊鏈,，通過(guò)限制或消除與第三方解決方案的接口來(lái)降低網(wǎng)絡(luò)復(fù)雜性,，并最終導(dǎo)致更安全、更快最終確定的網(wǎng)絡(luò)，更適合大規(guī)模采用通過(guò)支付和去中心化應(yīng)用程序（dApps）,。

在我們深入討論支付和 dApp 之前,，讓我們首先檢查一下以太坊的狀態(tài)，然后與第三代區(qū)塊鏈進(jìn)行廣泛的比較,。

以太坊主網(wǎng)由一個(gè)由 2350 萬(wàn) ETH（目前約為 38.7b 美元）保護(hù)的單一區(qū)塊鏈組成,，確保網(wǎng)絡(luò)腐敗的高成本，即強(qiáng)大的經(jīng)濟(jì)安全,。然而,，當(dāng)對(duì)以太坊主網(wǎng)區(qū)塊空間的需求很高時(shí)，單筆交易對(duì)于大多數(shù)用戶來(lái)說(shuō)可能成本過(guò)高（> 100 美元）,。

為了提高以太坊主網(wǎng)的可擴(kuò)展性,，許多以太坊生態(tài)系統(tǒng)項(xiàng)目使用 L2 區(qū)塊鏈來(lái)降低交易成本。L2 區(qū)塊鏈繼承了基礎(chǔ)層的安全性,，并在隨后在以太坊主網(wǎng)上定居的輔助區(qū)塊鏈上執(zhí)行計(jì)算。這種方法賦予以太坊主網(wǎng)“全球結(jié)算層”的口號(hào),，類似于傳統(tǒng)金融中的結(jié)算銀行,。

L2 擴(kuò)展設(shè)計(jì)需要以太坊生態(tài)系統(tǒng)與其他幾個(gè)類別的第三方解決方案（包括數(shù)據(jù)可用性解決方案和中間件）接口，以進(jìn)行擴(kuò)展和互操作。雖然這些解決方案解決了各自的問(wèn)題,，但第三方界面帶來(lái)了新的風(fēng)險(xiǎn)、用戶體驗(yàn)問(wèn)題和延遲的最終確定時(shí)間,。在了解第三代區(qū)塊鏈如何解決這些挑戰(zhàn)之前,，讓我們更詳細(xì)地了解這些挑戰(zhàn),。

數(shù)據(jù)可用性是保證區(qū)塊已被網(wǎng)絡(luò)中的所有全節(jié)點(diǎn)（區(qū)塊鏈整個(gè)歷史的存儲(chǔ)者）分發(fā)和驗(yàn)證。L2 需要強(qiáng)有力的保證歷史數(shù)據(jù)可用，但如果下載了所有歷史數(shù)據(jù),，L2 的速度會(huì)減慢,。為了解決數(shù)據(jù)可用性問(wèn)題，Celestia,、Avail 和 EigenDA 等解決方案使用加密證明來(lái)確保數(shù)據(jù)可用于 L2 區(qū)塊鏈。這些解決方案成為適當(dāng)?shù)?L2 功能的依賴項(xiàng),，增加了 L2 的整體風(fēng)險(xiǎn)狀況,。

目前,，L2 都具有集中組件,，無(wú)論是定序器還是證明器。集中排序器可以改變交易排序（提供最大的可提取價(jià)值機(jī)會(huì)）并審查交易或用戶。證明者或證明生成器需要大多數(shù)人無(wú)法輕易獲得的計(jì)算資源，從而減少了潛在證明者的數(shù)量,。集中的故障點(diǎn)增加了在 L2 上進(jìn)行交易的風(fēng)險(xiǎn),，因?yàn)樗鼈兪咕W(wǎng)絡(luò)更容易被破壞。例如，Coinbase 是 Base L2 的唯一定序器,，這意味著 Base 可能會(huì)受到 Coinbase 或美國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的審查。

Espresso,、Astria 和 NodeKit 等項(xiàng)目旨在通過(guò)共享定序器解決集中式定序器問(wèn)題,。Scroll,、ZkSync 和 Polygon 等其他項(xiàng)目正在努力提高性能并減少零知識(shí)證明的計(jì)算需求。

通過(guò) L2 擴(kuò)展,，流動(dòng)性通常從 L1 轉(zhuǎn)移到去中心化應(yīng)用程序 (dApp) 所在的 L2,。對(duì)于 L1 用戶來(lái)說(shuō)，流動(dòng)性減少意味著更多的滑點(diǎn)和波動(dòng),。dApp 依賴 LayerZero 和 Axelar 等第三方消息傳遞層和橋梁來(lái)統(tǒng)一流動(dòng)性，這增加了風(fēng)險(xiǎn)，并強(qiáng)加了大多數(shù)用戶不知道的多重簽名錢包的信任假設(shè)?；蛘?，L2 dApp 可以僅在 L2 內(nèi)運(yùn)行并受到較小市場(chǎng)的影響,。

由于 L2 之間沒(méi)有本地消息傳遞層,，因此涉及 L2 的資產(chǎn)轉(zhuǎn)移是通過(guò)第三方橋來(lái)實(shí)現(xiàn)的,。大多數(shù)網(wǎng)橋必須保證其安全性（破壞網(wǎng)絡(luò)的成本）,，這使它們成為流行的攻擊媒介。根據(jù) CoinDesk 的數(shù)據(jù)，僅 2022 年，橋接漏洞的價(jià)值就超過(guò)20 億美元。

為了解決中間件問(wèn)題，Eigenlayer等解決方案重新抵押以太坊權(quán)益來(lái)創(chuàng)建可定制的網(wǎng)絡(luò),。換句話說(shuō)，Eigenlayer 質(zhì)押者使用相同的資金在他們選擇的 Eigenlayer 網(wǎng)絡(luò)上進(jìn)行質(zhì)押,，并再次在以太坊上進(jìn)行質(zhì)押。雖然 Eigenlayer 有許多其他應(yīng)用程序，但 Eigenlayer 的一個(gè)主要用例是保護(hù)中間件基礎(chǔ)設(shè)施（例如橋接器和消息傳遞層）。

以太坊聯(lián)合創(chuàng)始人 Vitalik Buterin在最近一篇題為“不要讓以太坊共識(shí)超載”的博客文章中，指出了 ETH 股權(quán)再抵押的潛在災(zāi)難性風(fēng)險(xiǎn)，特別是如果該應(yīng)用程序招募了以太坊的社會(huì)共識(shí)。此類應(yīng)用程序可能會(huì)導(dǎo)致網(wǎng)絡(luò)分叉，從而對(duì) Eigenlayer 和以太坊質(zhì)押者造成嚴(yán)厲處罰,，并對(duì)兩個(gè)網(wǎng)絡(luò)構(gòu)成安全威脅,。

就像 Venmo 或 CashApp 等服務(wù)如何提供即時(shí)最終結(jié)果一樣，L2 也提供即時(shí)最終結(jié)果的外觀,；然而，L2 上的交易只有在以太坊主網(wǎng)上結(jié)算后才能被視為最終交易,。換句話說(shuō)，L2 用戶可以進(jìn)行交易，看到錢包中的余額發(fā)生變化，并且他們的交易仍然可以恢復(fù)。當(dāng)前以太坊交易的最終確定時(shí)間約為 15 分鐘,，這是以太坊生態(tài)系統(tǒng)中任何交易被視為最終確定的最短時(shí)間。有時(shí),，以太坊主網(wǎng)上的最終確定需要更長(zhǎng)的時(shí)間,；2023 年 5 月，以太坊停止完成交易大約一個(gè)小時(shí),。

第三代區(qū)塊鏈通常有兩種方法來(lái)解決擴(kuò)展問(wèn)題：像 Solana（單個(gè) L1 區(qū)塊鏈）這樣的整體架構(gòu)和像 Avalanche 和 Cosmos 這樣的應(yīng)用鏈架構(gòu)（部署許多 L1 區(qū)塊鏈）,。

我們來(lái)看看第三代區(qū)塊鏈?zhǔn)侨绾谓鉀Q上述問(wèn)題的：

不同的區(qū)塊鏈具有針對(duì)某些用例進(jìn)行更優(yōu)化的優(yōu)勢(shì)。人們選擇使用以太坊的原因有很多,；它擁有最多的思想份額,、最深的市場(chǎng)以及對(duì)以太坊 (ETH) 持有者來(lái)說(shuō)巨大的經(jīng)濟(jì)效益。一些高凈值借款人可能會(huì)樂(lè)意接受更長(zhǎng)的最終確定期和更高的費(fèi)用,，作為進(jìn)入以太坊深度市場(chǎng)的有價(jià)值的交易,。

然而，通過(guò)支付和 dApp 大規(guī)模采用區(qū)塊鏈技術(shù)的前景需要不同的權(quán)衡平衡,。

資金用戶更喜歡近乎即時(shí)的結(jié)算還是需要幾分鐘的結(jié)算,？當(dāng)然，幾乎是即時(shí)的。近乎即時(shí)的結(jié)算可確保一旦用戶的錢包余額發(fā)生變化,，就不會(huì)恢復(fù),。在點(diǎn)對(duì)點(diǎn)結(jié)算的情況下，雙方都受益于知道付款是近乎即時(shí)且無(wú)可辯駁的,。

資金用戶通常也更喜歡統(tǒng)一的資金管理體驗(yàn),，而不是分散的資金管理體驗(yàn)。例如,，在多個(gè)投資賬戶,、Venmo 和 Paypal 等支付處理器、銀行賬戶,、忠誠(chéng)獎(jiǎng)勵(lì)計(jì)劃,、禮品卡和信用卡之間管理資金可能非常復(fù)雜。在 L1 和 L2 之間分割資金大約會(huì)增加兩倍的復(fù)雜性,，特別是當(dāng)用戶需要支付大量費(fèi)用在它們之間轉(zhuǎn)移資金或等待大量時(shí)間才能從 L2 轉(zhuǎn)移到 L1 時(shí)（如果本地轉(zhuǎn)移可能需要幾周的時(shí)間）,。

除了結(jié)算時(shí)間和統(tǒng)一的流動(dòng)性之外，理想的支付系統(tǒng)的交易費(fèi)用可以忽略不計(jì),。加密貨幣的一個(gè)核心優(yōu)勢(shì)是點(diǎn)對(duì)點(diǎn)交易比傳統(tǒng)金融更高效、更便宜,。然而,，使用以太坊進(jìn)行支付對(duì)于普通人來(lái)說(shuō)基本上是站不住腳的。

對(duì)于以太坊,，用戶必須支付主網(wǎng) Gas 費(fèi)才能將資金轉(zhuǎn)移到 L2 進(jìn)行“即時(shí)結(jié)算”（并且在沒(méi)有本地消息傳遞的情況下面臨中心化風(fēng)險(xiǎn)和分散的流動(dòng)性）,，或者使用 L1 并為每筆交易支付主網(wǎng)用戶費(fèi)用。此外,，L2 支付系統(tǒng)會(huì)懲罰那些資金余額較低的人,，因?yàn)閺?L1 到 L2 的橋接資金可能會(huì)很昂貴。那些 L2 余額較低的人經(jīng)常會(huì)被迫支付這筆費(fèi)用才能過(guò)渡到 L2,。將這種不良的支付體驗(yàn)與 Solana 或 Avalanche 等第三代區(qū)塊鏈進(jìn)行比較,，交易費(fèi)用可以忽略不計(jì)（< 0.01 美元）。

如果您在鏈上管理財(cái)務(wù),，您希望確定區(qū)塊鏈的狀態(tài),，這有時(shí)會(huì)在重新組織以太坊等區(qū)塊鏈時(shí)出現(xiàn)問(wèn)題。

想象一下,，您是一名電子競(jìng)技 GameFi 專業(yè)人士,，正在玩錦標(biāo)賽游戲。這場(chǎng)比賽的獲勝者將獲得相當(dāng)于 30,000 美元的獎(jiǎng)勵(lì),。經(jīng)過(guò)幾個(gè)月的練習(xí)和犧牲,，您贏得了比賽和 30,000 美元！恭喜！幾分鐘后,，您重新檢查錢包余額并向您的朋友和家人展示,，結(jié)果發(fā)現(xiàn)錢包余額消失了。以太坊在最終確定時(shí)遇到了困難,，新版本的以太坊不承認(rèn)你是獲勝者,，你現(xiàn)在已經(jīng)輸?shù)袅?30,000 美元。

或者想象一下,，您是一名 DEX 交易者,，通過(guò)套利小盤代幣進(jìn)行一筆又一筆的盈利交易。經(jīng)過(guò)幾個(gè)小時(shí)的交易后,，您檢查錢包余額,，發(fā)現(xiàn)由于區(qū)塊重組導(dǎo)致部分交易無(wú)效，您損失了數(shù)十萬(wàn)美元,。所有 dApp 用戶都受益于近乎即時(shí)的最終結(jié)果,，以避免區(qū)塊重組。

除了最終性之外,，交易價(jià)格還會(huì)影響大眾可以使用的 dApp 類型,。我們已經(jīng)確定，由于費(fèi)用高昂,，大多數(shù)人無(wú)法在以太坊 L1 上進(jìn)行交易,，但 dApp 通常需要單個(gè)用戶操作進(jìn)行多次交易，這可能會(huì)增加交易費(fèi)用,。例如,，通過(guò)多個(gè)來(lái)源路由的收益聚合器可以在區(qū)塊鏈上以較低的費(fèi)用訪問(wèn)，但對(duì)于以太坊主網(wǎng)上的許多人來(lái)說(shuō)成本高昂,。

在本文中,，我們介紹了與傳統(tǒng)金融相比，加密貨幣如何在最終確定時(shí)間,、風(fēng)險(xiǎn)降低和復(fù)雜性方面逐步改進(jìn)支付方式,，然后使用第三代區(qū)塊鏈評(píng)估以太坊的當(dāng)前狀態(tài)相同的標(biāo)準(zhǔn)。最后,，我們討論了具體的用例,，即支付和 dApp，其中第三代區(qū)塊鏈比以太坊具有相當(dāng)大的優(yōu)勢(shì),。

那么,，讓我們回到這個(gè)問(wèn)題：為什么沒(méi)有更多的人使用加密貨幣？

當(dāng)前市場(chǎng)主要由費(fèi)用昂貴且動(dòng)態(tài),、結(jié)算時(shí)間長(zhǎng)且風(fēng)險(xiǎn)較大的平臺(tái)主導(dǎo),。大規(guī)模采用必須來(lái)自余額較低的人可以訪問(wèn)的區(qū)塊鏈，并且需要較少的技術(shù)知識(shí)來(lái)實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健的操作和交易。第三代區(qū)塊鏈通常提供廉價(jià),、更安全,、更快的用戶體驗(yàn)，可以擴(kuò)展到下一代加密貨幣用戶,。