財聯(lián)社7月23日訊（編輯 平方）高通高級副總裁Alex Katouzian日前表示，高通正在從一家通信公司轉(zhuǎn)型為一家“智能邊緣計算”公司,，同時因全球移動設(shè)備需求低迷帶來的過剩庫存將在今年第三或第四季度消失。

芯片廠商積極預(yù)研前沿技術(shù),，支撐模組創(chuàng)新。以高通為例,，AI處理的重心正在持續(xù)向邊緣轉(zhuǎn)移,，高通已經(jīng)成功在智能手機(jī)領(lǐng)域?qū)I算法應(yīng)用到了影像、圖形處理等功能中,，并持續(xù)向物聯(lián)網(wǎng)等領(lǐng)域應(yīng)用。

中信建投分析師閻貴成,、武超則6月17日研報認(rèn)為,，大模型向智能終端（邊緣端）滲透初見端倪,，這類場景率先會在手機(jī),、PC,、智能駕駛、具身智能,、元宇宙,、工業(yè)控制等場景落地,。邊緣AI核心在于引入邊緣側(cè)的AI能力,，進(jìn)一步增強(qiáng)邊緣側(cè)的算力能力,、連接能力,。

AI帶來增量有望帶動蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組行業(yè)進(jìn)入25%-30%復(fù)合增速的階段。物聯(lián)網(wǎng)模組廠商加大AI,、算力模組領(lǐng)域布局,，有望充分受益邊緣AI場景滲透，疊加傳統(tǒng)應(yīng)用場景復(fù)蘇預(yù)期,，建議重視,。

國信證券分析師馬成龍3月7日研報指出，模組廠商在5G前沿領(lǐng)域正持續(xù)創(chuàng)新,，例如移遠(yuǎn)通信,、廣和通于近期發(fā)布5G R17模組,，相關(guān)產(chǎn)品在FWA、工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)等場景具備應(yīng)用空間,；智能化方向上，隨著AI逐步向邊緣側(cè)部署,，智能模組作為算力承載單元發(fā)揮更大作用,，在機(jī)器視覺、機(jī)器人等方向加大應(yīng)用,。

物聯(lián)網(wǎng)模塊也稱為物聯(lián)網(wǎng)模組,，分為通信模組和應(yīng)用模組,。物聯(lián)網(wǎng)通信模組使各類終端設(shè)備具備聯(lián)網(wǎng)信息傳輸能力，是各類智能終端得以接入物聯(lián)網(wǎng)的信息入口,，是連接物聯(lián)網(wǎng)感知層和網(wǎng)絡(luò)層的關(guān)鍵環(huán)節(jié),。按技術(shù)路線不同，目前主流物聯(lián)網(wǎng)通信模塊產(chǎn)品分為蜂窩模組和非蜂窩模組,。

根據(jù)Counterpoint預(yù)測,，在應(yīng)用前景方面,，智能電表、工業(yè),、路由器/CPE,、汽車和POS將成為2030年出貨量最高的5大應(yīng)用。據(jù)ABI Research預(yù)測,，預(yù)計2024年全球蜂窩模組市場規(guī)模超過60億美元。

根據(jù)IDC數(shù)據(jù)，預(yù)計2026年全球市場物聯(lián)網(wǎng)連接數(shù)有望接近60億,，22-26年復(fù)合增長率達(dá)到19%,。另據(jù)ABI Research預(yù)測，2027年全球蜂窩模組出貨量有望突破12億,。

IDC近期發(fā)布2023年V1版IDC《全球物聯(lián)網(wǎng)支出指南》,，數(shù)據(jù)顯示,，2022年全球物聯(lián)網(wǎng)總支出規(guī)模約為7300億美元,，2027年預(yù)計接近1.2萬億美元。IDC預(yù)測,，2027年中國物聯(lián)網(wǎng)支出規(guī)模將趨近3000億美元,，位居全球第一，占全球物聯(lián)網(wǎng)總投資規(guī)模的1/4左右,。

全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組領(lǐng)域基本已形成“3+3”的格局,，即3家中國廠商+3家海外廠商占據(jù)近6成以上的市場份額。其中,，3家中國廠商為移遠(yuǎn)通信,、廣和通、日海智能,。

華安證券分析師陳晶認(rèn)為,，從估值角度,，移遠(yuǎn)、美格,、廣和通均處于PE/PB-Band歷史低位,，同時，頭部廠商均在往智能/算力模組,、天線,、ODM、GNSS,、云服務(wù)等領(lǐng)域拓展自己的能力圈,，進(jìn)一步打開成長空間，估值可以看高一線,。華西證券分析師宋輝5月4日研報認(rèn)為,，伴隨國內(nèi)外疫情影響逐漸消退，商業(yè)活動恢復(fù)疊加未來消費(fèi)電子等需求恢復(fù),，行業(yè)有望景氣度向上抬升,。

據(jù)不完全統(tǒng)計，涉及物聯(lián)網(wǎng)模組相關(guān)業(yè)務(wù)的上市公司有：移遠(yuǎn)通信,、廣和通,、樂鑫科技、美格智能,、有方科技等,，具體情況如下：