宏觀新聞

1、近日,，證監(jiān)會(huì)召開2024年系統(tǒng)全面從嚴(yán)治黨暨紀(jì)檢監(jiān)察工作會(huì)議,。會(huì)議強(qiáng)調(diào)，深刻認(rèn)識(shí)資本市場(chǎng)工作的政治性,、人民性,，自覺把政治標(biāo)準(zhǔn)和政治要求貫徹到監(jiān)管工作全過程，站穩(wěn)人民立場(chǎng),，切實(shí)保護(hù)投資者特別是中小投資者合法權(quán)益,。

2、據(jù)中國(guó)駐巴基斯坦大使館微信公眾號(hào),，3月26日下午當(dāng)?shù)貢r(shí)間1時(shí)許,，中方企業(yè)承建的開普省達(dá)蘇水電站項(xiàng)目車輛在途中遭遇恐怖襲擊，造成5名中方人員,、1名巴方人員遇難,。

3、商務(wù)部新聞發(fā)言人表示,，為維護(hù)中方新能源汽車企業(yè)利益和全球新能源汽車產(chǎn)業(yè)公平競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境,，3月26日，中國(guó)就美國(guó)《通脹削減法》有關(guān)新能源汽車補(bǔ)貼等措施訴諸世界貿(mào)易組織爭(zhēng)端解決機(jī)制。

4,、海關(guān)總署副署長(zhǎng)王令浚昨日在國(guó)新辦新聞發(fā)布會(huì)上表示,，盡管當(dāng)前外部環(huán)境的復(fù)雜性、嚴(yán)峻性,、不確定性上升,，但我國(guó)外貿(mào)持續(xù)向好有基礎(chǔ)、有條件,，我們對(duì)實(shí)現(xiàn)全年外貿(mào)“質(zhì)升量穩(wěn)”有信心,、有底氣。

5,、俄羅斯聯(lián)邦安全局局長(zhǎng)博爾特尼科夫當(dāng)?shù)貢r(shí)間26日表示，烏克蘭特勤部門為此次恐怖行動(dòng)提供了協(xié)助,，而激進(jìn)伊斯蘭分子則準(zhǔn)備了此次行動(dòng),。

行業(yè)新聞

1、商務(wù)部副部長(zhǎng)郭婷婷昨日在國(guó)新辦新聞發(fā)布會(huì)上表示,，目前,，我們正在抓緊研究細(xì)化舉措，在充分尊重消費(fèi)者意愿的前提下,，推動(dòng)汽車換“能”,，逐步提高新能源汽車、節(jié)能型汽車銷售占比,；推動(dòng)家電換“智”,，促進(jìn)家電消費(fèi)向智能化、綠色化,、低碳化方向發(fā)展,；推動(dòng)家裝廚衛(wèi)“煥新”，支持更多存量房,、二手房實(shí)施舊房裝修和局部改造,。

2、工信部總工程師趙志國(guó)26日在國(guó)新辦發(fā)布會(huì)上表示,，加快推動(dòng)以大模型為代表的人工智能賦能制造業(yè)發(fā)展,；加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力，推動(dòng)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)提質(zhì)升級(jí),，鞏固提升新能源汽車,、核電裝備等重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，推進(jìn)智能網(wǎng)聯(lián)汽車,、新材料等新興產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新和規(guī)?；l(fā)展，前瞻布局人工智能,、量子科技等未來產(chǎn)業(yè)。

3,、華為光模塊新專利公布,，可能引發(fā)了昨日A股光模塊公司的“集體跳水”。財(cái)聯(lián)社記者多方采訪獲悉,，業(yè)內(nèi)顛覆性技術(shù)尚待出現(xiàn),，板塊快速下跌與華為光模塊新專利并無太大關(guān)聯(lián)，且該專利僅僅過了初審,。

4,、中國(guó)信通院數(shù)據(jù)顯示，2024年2月,，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)手機(jī)出貨量1425.7萬部,，同比下降32.9%，其中,，5G手機(jī)1253.2萬部,，同比下降29.2%。

5,、昨日下午,，針對(duì)近兩日市場(chǎng)流傳的越秀租賃向證監(jiān)會(huì)、交易商協(xié)會(huì)舉報(bào)“西安曲江文控謊報(bào)還債情況”一事,，越秀租賃相關(guān)負(fù)責(zé)人向財(cái)聯(lián)社獨(dú)家澄清表示,，未聽聞?dòng)羞@一舉報(bào)信，該舉報(bào)信并非該公司所寫,。目前西安曲江文控的債務(wù)情況正常還本付息,，相關(guān)傳聞不涉及越秀租賃的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

6、國(guó)務(wù)院國(guó)資委即將發(fā)布《關(guān)于新時(shí)代中央企業(yè)高標(biāo)準(zhǔn)履行社會(huì)責(zé)任的指導(dǎo)意見》,，以推進(jìn)中央企業(yè)ESG建設(shè),。作為一種關(guān)注企業(yè)環(huán)境、社會(huì),、治理績(jī)效而非財(cái)務(wù)績(jī)效的投資理念,，ESG已成為衡量企業(yè)可持續(xù)發(fā)展能力的新“標(biāo)尺”。

7,、工業(yè)和信息化部節(jié)能與綜合利用司組織召開線上研討會(huì),。節(jié)能與綜合利用司將認(rèn)真落實(shí)全國(guó)新型工業(yè)化推進(jìn)大會(huì)精神，持續(xù)完善動(dòng)力電池綜合利用管理體系,，推動(dòng)出臺(tái)管理辦法,，并結(jié)合前期調(diào)研情況，修訂《新能源汽車廢舊動(dòng)力蓄電池綜合利用行業(yè)規(guī)范條件》,。

公司新聞

1,、長(zhǎng)電科技公告，公司實(shí)控人將變更為中國(guó)華潤(rùn),，股票復(fù)牌。

2,、比亞迪公告,，2023年凈利潤(rùn)300.41億元，同比增長(zhǎng)80.72%,，擬10派30.96元,。

3、圣達(dá)生物公告,，目前主營(yíng)業(yè)務(wù)未涉及預(yù)制菜領(lǐng)域,。

4、華生科技公告,，公司未涉及低空經(jīng)濟(jì),、降落傘等相關(guān)業(yè)務(wù)。

5,、中國(guó)電信披露年報(bào),，2023年凈利潤(rùn)304.5億元，同比增長(zhǎng)10.3%,。

6,、阿里巴巴集團(tuán)宣布，其物流子公司菜鳥已撤回其在香港聯(lián)交所的首次公開發(fā)行及上市申請(qǐng),。

7,、盛德鑫泰發(fā)布業(yè)績(jī)預(yù)告，一季度凈利同比預(yù)增136%-161%。

8,、中國(guó)人民保險(xiǎn)集團(tuán)在港交所發(fā)布公告,，2023年凈利潤(rùn)約308億元，同比降13.08%,。

9,、農(nóng)夫山泉在港交所公告，2023年凈利潤(rùn)120.79億元,，同比增加42.2%,。

10、中信證券公告,，2023年凈利潤(rùn)同比下降7.49%,，擬10派4.75元。

11,、凱眾股份公告,，公司與北京小米智造目前無任何業(yè)務(wù)往來。

環(huán)球市場(chǎng)

1,、美股三大指數(shù)均小幅收跌,，納指跌0.42%，標(biāo)普500指數(shù)跌0.28%,，道指跌0.08%,。特朗普媒體科技集團(tuán)（DJT）上市首日漲超16%。約會(huì)類社交媒體Rumble（RUM）漲超15%,，該公司CEO宣稱,，其公司與前美國(guó)總統(tǒng)特朗普的Trump Media & Technology Group存在合作伙伴關(guān)系。歐洲主要股指集體收漲,，德國(guó)DAX30指數(shù)漲0.68%,。

2、國(guó)際原油期貨結(jié)算價(jià)小幅下跌,，WTI原油期貨5月合約跌0.49%,，布倫特原油期貨5月合約跌0.58%。

3,、COMEX6月黃金期貨結(jié)算價(jià)收漲0.05%,，COMEX5月白銀期貨結(jié)算價(jià)收跌1.08%。

投資機(jī)會(huì)參考

1,、官宣,，英偉達(dá)指定合作伙伴即將發(fā)布AIGC全棧細(xì)分領(lǐng)域解決方案

維諦技術(shù)官微表示，基于對(duì)需求場(chǎng)景,、海內(nèi)外應(yīng)用經(jīng)驗(yàn)的深刻洞察,，公司將于3月28日在2024中國(guó)數(shù)據(jù)中心液冷技術(shù)大會(huì)上,，重磅發(fā)布全棧液冷解決方案。從電網(wǎng)到芯片配電,、從芯片散熱到室外冷源,，助力客戶實(shí)現(xiàn)智算場(chǎng)景下的“冷電雙控”。

維諦技術(shù)（Vertiv）的前身是默生集團(tuán)旗下的子公司,，艾默生網(wǎng)絡(luò)能源有限公司（Emerson Network Power）,，該公司專注于提供關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施技術(shù)及服務(wù)，包括電源,、熱管理和IT基礎(chǔ)設(shè)施解決方案,。據(jù)維諦技術(shù)介紹，公司參與了英偉達(dá)的COOLERCHIPS計(jì)劃（該計(jì)劃在2023年5月獲得美國(guó)能源部撥款）,，與英偉達(dá)專家團(tuán)隊(duì)共研高密數(shù)據(jù)中心新型制冷方案,，并被英偉達(dá)指定為唯一的制冷系統(tǒng)合作伙伴。國(guó)盛證券宋嘉吉認(rèn)為,，市場(chǎng)低估了液冷散熱在AI算力中的重要性,，在英偉達(dá)B100時(shí)代，風(fēng)冷將逐步接近極限,，液冷時(shí)代拉開序幕,；而對(duì)國(guó)產(chǎn)算力來說，半導(dǎo)體制程上的短板更需要散熱來補(bǔ)充,，國(guó)內(nèi)外對(duì)液冷的需求有望形成共振,。液冷從“可選”到“必選”的過程將大幅提升市場(chǎng)空間，成為算力重要細(xì)分賽道,。

2、抖音電商推出獨(dú)立APP“抖音商城版”

據(jù)媒體報(bào)道,，近日,，字節(jié)上線了一款名為“抖音商城版”的APP，主打“超值好物省心選”,，意在與淘寶,、京東、拼多多等競(jìng)爭(zhēng),。這也是抖音電商首次在抖音APP之外,，推出綜合性獨(dú)立電商平臺(tái)。

據(jù)報(bào)道,，抖音電商相關(guān)負(fù)責(zé)人稱：“我們觀察到部分用戶在主動(dòng)購(gòu)物方面存在著旺盛的需求,，為了更好地服務(wù)這些用戶，抖音電商上線抖音商城版,，幫助這些用戶發(fā)現(xiàn)優(yōu)價(jià)好物,、便捷管理訂單,。”此前,，抖音電商發(fā)布2023年總結(jié),。根據(jù)發(fā)布內(nèi)容，過去一年,，抖音貨架場(chǎng)景業(yè)務(wù)高速增長(zhǎng),，商城GMV同比增長(zhǎng)277%，累計(jì)GMV破10萬元的作者數(shù)量超過了60萬,。抖音電商將“價(jià)格力”設(shè)定為了2024年優(yōu)先級(jí)最高的任務(wù),，這也是繼拼多多、阿里巴巴與京東后,，又一個(gè)在內(nèi)部明確將“低價(jià)”提升為核心戰(zhàn)略的電商平臺(tái),。抖音電商定下了全年超3萬億元的總成交額(GMV)目標(biāo)。2023年,，抖音電商的總成交額在2.2萬億元左右,，相比之下拼多多已超4萬億元。達(dá)到目標(biāo),，抖音電商將需要增長(zhǎng)超過36%,，數(shù)倍于整個(gè)電商市場(chǎng)的增速。

3,、政策利好拉動(dòng)行業(yè)潛在需求,，2024-2025年國(guó)內(nèi)市場(chǎng)或迎新一輪更新周期

日前，國(guó)務(wù)院印發(fā)《推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》（以下簡(jiǎn)稱《行動(dòng)方案》）提出,，到2027年,，工業(yè)、農(nóng)業(yè),、建筑,、交通、教育,、文旅,、醫(yī)療等領(lǐng)域設(shè)備投資規(guī)模較2023年增長(zhǎng)25%以上。多位工程機(jī)械產(chǎn)業(yè)鏈人士表示,，推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新能激發(fā)設(shè)備更新的潛在需求,，有望加快促進(jìn)工程機(jī)械設(shè)備更新?lián)Q代。另外,，從設(shè)備更新周期角度來看,，目前許多機(jī)械設(shè)備也到了新一輪周期更新的節(jié)點(diǎn)。

市場(chǎng)分析認(rèn)為,，對(duì)于龐大的工程機(jī)械存量市場(chǎng)而言,，老舊機(jī)型的更新?lián)Q代無疑將為相關(guān)廠商提供較大的增量市場(chǎng),。本次出臺(tái)政策推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新，涉及到基礎(chǔ)設(shè)施,、交通,、包括一些制造業(yè)領(lǐng)域，未來對(duì)于整個(gè)工程機(jī)械行業(yè)的回暖有促進(jìn)作用,。民生證券指出,，以工程機(jī)械代表機(jī)型挖掘機(jī)械為例，2016年下半年開始工程機(jī)械進(jìn)入復(fù)蘇周期,，按照七至八年的更新周期,，2024-2025年國(guó)內(nèi)工程機(jī)械市場(chǎng)有望迎來新一輪更新周期。而此次中央推動(dòng)新一輪大規(guī)模設(shè)備更新將有望促進(jìn)工程機(jī)械設(shè)備更新?lián)Q代,，推動(dòng)老舊“國(guó)一”,、“國(guó)二”機(jī)型出清或?qū)㈤_啟國(guó)內(nèi)新一輪更新周期。根據(jù)測(cè)算,，挖掘機(jī),、裝載機(jī)、叉車,、壓路機(jī)國(guó)二及以下標(biāo)準(zhǔn)保有量分別有38.8萬,、36.2萬、75.7萬,、3.4萬臺(tái),，占其23年保有量的19.79%、37.84%,、13.35%,、23.78%，分別是其23年國(guó)內(nèi)實(shí)際需求的4.2,、6.4,、1.0、5.3倍,。

4、中微半導(dǎo)體公布多個(gè)半導(dǎo)體設(shè)備專利

據(jù)國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局官網(wǎng),，中微半導(dǎo)體設(shè)備（上海）股份有限公司多個(gè)半導(dǎo)體設(shè)備專利于近日公布,。其中，包括3月26日公布的“氣體傳輸裝置及半導(dǎo)體處理裝置”,、“角度調(diào)節(jié)方法,、可調(diào)節(jié)支架及其薄膜處理裝置”，以及3月22日公布的“一種溫度控制系統(tǒng),、化學(xué)氣相沉積設(shè)備及方法”等多個(gè)相關(guān)專利,。

此前,，全球半導(dǎo)體月銷售額15個(gè)月來首次同比轉(zhuǎn)正，中國(guó)市場(chǎng)增速最快,。天風(fēng)證券潘暕表示,，短期來看應(yīng)該提高對(duì)需求端變化的敏銳度，優(yōu)先復(fù)蘇的品種財(cái)務(wù)報(bào)表有望優(yōu)先改善,，長(zhǎng)期來看半導(dǎo)體藍(lán)籌股當(dāng)前已經(jīng)體現(xiàn)出估值的較低水位,，經(jīng)營(yíng)上持續(xù)優(yōu)化迭代的公司在下一輪周期高點(diǎn)有望取得更好的市場(chǎng)份額和盈利水平。

（財(cái)聯(lián)社）