【ETF全知道熱點收評】下面重點聊聊創(chuàng)業(yè)板人工智能,、電子等幾個主題板塊的交易和基本面情況,。

　　一、【3.6萬億大刺激,！光模塊龍頭猛漲超10%,，轟出天量成交,！創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶（159363）收漲1.53%逆市五連陽】

　　AI賽道逆市活躍，算力硬件股領漲兩市,，創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)收漲逾1%,。光模塊龍頭一馬當先,，中際旭創(chuàng)大漲超10%，成交超100億元居兩市股票成交額排行榜第一,，新易盛漲逾6%,，天孚通信漲近3%。其他熱門個股方面,，潤澤科技,、金信諾漲超4%。

　　熱門ETF方面,，全市場首只的創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶（159363）全天紅盤運行,，場內(nèi)逆市收漲1.53%，日線晉級五連陽,！全天成交額達1.52億元,，換手率超21%，交投活躍維持高度活躍,。

　　短期刺激因素來看,，一則重磅消息或成主要催化劑。據(jù)媒體報道,，海外領導人表示,，OpenAI、軟銀和甲骨文聯(lián)合成立“星際之門（Stargate）”項目,，在人工智能基礎設施方面至少投資5000億美元（折合人民幣約3.6萬億元）,，創(chuàng)造10萬個工作崗位。這被稱作是“歷史上最大的人工智能基礎設施項目”,。

　　廣發(fā)通信認為,，Stargate Project成立，四年5000億美金投向AI基礎設施,，對AI出口鏈標的可能是利好,，該項目執(zhí)行落地概率較高，需要重視,。海通證券表示,，在Stargate項目拉動下，全球AI投入有望進一步上行。相關機會上,，光模塊,、端側(cè)、高速銅纜,、設備商,、ASIC、PCB,、IDC等均值得關注,。

　　中長期因素來看，業(yè)績高增預期或持續(xù)支撐估值上行,。AI高速發(fā)展的趨勢下,，光模塊是當前主要通信方式，需求來自數(shù)據(jù)處理的爆發(fā)式增長,，也為產(chǎn)業(yè)鏈上市公司帶來發(fā)展機遇。A股光模塊上市公司三家頭部公司中,，新易盛,、天孚通信已先后發(fā)布了2024年業(yè)績預告，均預計凈利潤不俗增長,。

　　其中,，新易盛預計2024年實現(xiàn)歸母凈利潤28億元~30.5億元，同比增長306.76%~343.08%,，算力投資持續(xù)增長，高速率產(chǎn)品需求快速提升是推動業(yè)績增長的主要原因,。單從2024年四季度看,，新易盛業(yè)績創(chuàng)歷史新高，實現(xiàn)歸母凈利潤11.5億~14億元,，同比增長345.6%~442.1%,，環(huán)比三季度增長47.9%~80%,。

　　國金證券指出,，AI拉動光模塊迭代速度,，1.6T光模塊2024年第四季度開始批量出貨,，并在2025年第一季度正式上量。海外云廠商不斷加大AI方向資本開支,，并已明確表示2025年資本開支仍將繼續(xù)增長,，光模塊板塊成長性持續(xù)凸顯，EPS端有望繼續(xù)快速提升,。

　　AI高速發(fā)展大趨勢或確認無疑,，算力硬件、端側(cè)應用,、數(shù)據(jù)中心等行業(yè)被視為2025年重要的投資布局方向,。從同類AI主題指數(shù)表現(xiàn)來看，創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)中長期業(yè)績更優(yōu),。數(shù)據(jù)顯示,，截至2024.12.31，創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)自2023年以來累計漲幅超104%,，大幅跑贏同類主題指數(shù)！

　　來源：Wind,，統(tǒng)計區(qū)間2023.1.1-2024.12.31,。創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶被動跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)，該指數(shù)基日為2018.12.28,，發(fā)布日期為2024.7.11,。創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)2020-2024年年度漲跌幅分別為：20.1%、17.57%,、-34.52%,、47.83%、38.44%,，指數(shù)成份股構成根據(jù)該指數(shù)編制規(guī)則適時調(diào)整,，其回測歷史業(yè)績不預示指數(shù)未來表現(xiàn)。

　　全方位把握AI主題機會,，建議重點關注全市場首只創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶（159363）,。資料顯示，創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶（159363）被動跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù),，根據(jù)主題特征,，指數(shù)一鍵布局AI產(chǎn)業(yè)三件套“硬件+軟件+應用”，更高效地捕捉AI主題行情,，成份股“光模塊”龍頭含量高,，能充分享受全球AI產(chǎn)業(yè)鏈紅利。

　　二、【業(yè)績強才是真的強,！兆易創(chuàng)新凈利同比大增576%,，電子ETF（515260）逆市收紅，斬獲日線4連陽,！】

　　電子板塊逆市活躍,，消費電子方面，工業(yè)富聯(lián)漲停封板,，華勤技術漲超5%,；元件方面，印制電路板（PCB）表現(xiàn)強勢,，滬電股份漲超8%,，東山精密漲逾6%；半導體方面,，兆易創(chuàng)新績后漲逾3%,，寒武紀-U漲超2%。

　　熱門ETF方面,，一基雙拼“消費電子+半導體”的電子ETF（515260）逆市活躍,，場內(nèi)價格最高上探1.21%，收漲0.55%,，成功斬獲日線4連陽,！

　　資金面上，電子板塊全天獲主力資金凈流入48.74億元,，高居31個申萬一級行業(yè)首位,！電子50指數(shù)成份股工業(yè)富聯(lián)吸金34.79億元，霸居A股“吸金榜”斷層第一,！

　　漲停股消息方面,，特朗普宣布星際之門人工智能基礎設施投資計劃,。電子50指數(shù)成份股工業(yè)富聯(lián)在GB200關鍵零組件上都有所布局，基本涵蓋了AI產(chǎn)業(yè)鏈全部的關鍵環(huán)節(jié),，也可能是行業(yè)唯一一家具備全面生產(chǎn)能力的供貨商,。隨著GB200、AI相關的網(wǎng)通產(chǎn)品后續(xù)實現(xiàn)大規(guī)模上市,，進一步打開獲利空間,。

　　此外,，昨日收盤后,，電子板塊龍頭公司相繼發(fā)布業(yè)績預告，表現(xiàn)亮眼,！

　　截至1月21日,，電子50指數(shù)50只成份股中，已有16家公司披露2024年業(yè)績預告,，其中,，10家預告盈利，10家預告凈利潤同比正增長,！

　　兆易創(chuàng)新預計2024年歸母凈利潤同比大增576%,，暫居首位！韋爾股份預計2024年凈利潤同比增長467.88%到503.88%,，晶合集成預計2024年凈利潤同比上升115.00%到178.79%,，分別暫居第二、第三位,。

　　山西證券指出,，展望2025年，國內(nèi)外算力需求持續(xù)強勁,，AI有望從云端走向端側(cè),。國產(chǎn)AI芯片有望在政策支持和算力市場的需求推動下，逐步實現(xiàn)自主可控,，加速國產(chǎn)化,。

　　來源：Wind，上市公司公告,，數(shù)據(jù)截至2025.1.21,。

　　電子板塊還可以重點關注消費電子行業(yè)，近來利好催化頻現(xiàn)：一是手機,、平板,、智能手表（手環(huán)）3類數(shù)碼產(chǎn)品首次被納入國補范圍,。二是AI終端創(chuàng)新帶來的長期成長性，有望助推消費電子行業(yè)進入新的成長周期,。

　　業(yè)內(nèi)人士表示,，消費電子的可選消費屬性更強，在和汽車,、家電等相同“國補”力度的情況下,，消費電子的拉動效應更加顯著，預計將拉動消費電子銷售額增長3000億元以上,。

　　信達證券認為,，人形機器人產(chǎn)業(yè)化進展迅速，消費電子企業(yè)或迎第二增長引擎,；另外,，AI智能眼鏡等新興產(chǎn)品的出現(xiàn)，也將為光學光電子行業(yè)帶來新的市場空間,。

　　布局工具上,，電子ETF（515260）被動跟蹤電子50指數(shù)，重倉半導體,、消費電子行業(yè),，在計算機設備、光學光電子,、元件等領域亦有布局,；全面覆蓋AI芯片、汽車電子,、5G,、云計算等熱門產(chǎn)業(yè)；一鍵布局A股電子核心資產(chǎn),，如立訊精密,、中芯國際、海光信息,、寒武紀-U等,。值得一提的是，電子ETF（515260）被納入新一批ETF互聯(lián)互通產(chǎn)品名單,，北向資金可以正式交易該產(chǎn)品,，或有助于提升產(chǎn)品流動性,。

　　數(shù)據(jù)來源：Wind,，數(shù)據(jù)截至2024.12.31，文中指數(shù)成份股僅作展示,，個股描述不作為任何形式的投資建議,，也不代表管理人旗下任何基金的持倉信息和交易動向。

　　本文圖片,、數(shù)據(jù)來源于iFinD,、滬深交易所、華寶基金,。

　　特別提醒：近期市場波動可能較大,，短期漲跌幅不預示未來表現(xiàn)，基金投資可能產(chǎn)生虧損,。請投資者務必根據(jù)自身的資金狀況和風險承受能力理性投資,，高度注意倉位和風險管理,。

　　注：“全市場首只”是指首只跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù)的ETF,。

　　風險提示：創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶被動跟蹤創(chuàng)業(yè)板人工智能指數(shù),，該指數(shù)基日為2018.12.28,，發(fā)布于2024.7.11,；電子ETF被動跟蹤中證電子50指數(shù),，該指數(shù)基日為2008.12.31，發(fā)布于2009.7.22,；大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)ETF被動跟蹤中證大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)指數(shù),，該指數(shù)基日為2012.12.31,，發(fā)布于2016.10.18,，指數(shù)成份股構成根據(jù)該指數(shù)編制規(guī)則適時調(diào)整，其回測歷史業(yè)績不預示指數(shù)未來表現(xiàn),。文中提及個股僅為指數(shù)成份股客觀展示列舉,，不作為任何個股推薦,，不代表基金管理人和基金投資方向。任何在本文出現(xiàn)的信息（包括但不限于個股,、評論,、預測,、圖表,、指標、理論,、任何形式的表述等）均只作為參考,，投資人須對任何自主決定的投資行為負責。另,，本文中的任何觀點,、分析及預測不構成對閱讀者任何形式的投資建議,，華寶基金亦不對因使用本文內(nèi)容所引發(fā)的直接或間接損失負任何責任,。投資人應當認真閱讀《基金合同》,、《招募說明書》、《基金產(chǎn)品資料概要》等基金法律文件,，了解基金的風險收益特征，選擇與自身風險承受能力相適應的產(chǎn)品,。基金的過往業(yè)績并不預示其未來表現(xiàn),，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績并不構成基金業(yè)績表現(xiàn)的保證,。根據(jù)基金管理人的評估,，電子ETF,、大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)ETF風險等級為R3-中風險，適宜平衡型（C3）及以上的投資者,，創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華寶風險等級為R4-中高風險,，適宜積極型（C4）及以上的投資者，適當性匹配意見請以銷售機構為準,。銷售機構（包括基金管理人直銷機構和其他銷售機構）根據(jù)相關法律法規(guī)對以上基金進行風險評價,，投資者應及時關注基金管理人出具的適當性意見,，各銷售機構關于適當性的意見不必然一致,，且基金銷售機構所出具的基金產(chǎn)品風險等級評價結果不得低于基金管理人作出的風險等級評價結果?；鸷贤嘘P于基金風險收益特征與基金風險等級因考慮因素不同而存在差異,。投資者應了解基金的風險收益情況，結合自身投資目的,、期限,、投資經(jīng)驗及風險承受能力謹慎選擇基金產(chǎn)品并自行承擔風險。中國證監(jiān)會對以上基金的注冊,，并不表明其對該基金的投資價值,、市場前景和收益做出實質(zhì)性判斷或保證?；鹜顿Y須謹慎,。