張煒

日前披露的上市銀行業(yè)績快報(bào)顯示，有10多家銀行撥備覆蓋率高于300%,，有的中小銀行更是高達(dá)500%以上。這明顯超過了撥備覆蓋率的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn),，而且有的銀行呈現(xiàn)快速上升,，去年上升逾70個(gè)百分點(diǎn),。

“當(dāng)前要求的銀行標(biāo)準(zhǔn)撥備率為150%，監(jiān)管部門通常會(huì)督促商業(yè)銀行計(jì)提呆壞賬準(zhǔn)備金,，使其撥備覆蓋率足以達(dá)標(biāo),，以此增強(qiáng)商業(yè)銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力,。該指標(biāo)從宏觀上反映了銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)程度,、社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境、誠信等方面的情況,?！鄙虾視?huì)計(jì)學(xué)院金融系楊伽倫博士在接受中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)采訪時(shí)說，撥備覆蓋率是準(zhǔn)備金與不良貸款二者的比率,。銀行主動(dòng)增加撥備計(jì)提準(zhǔn)備,，通常是基于宏觀審慎、控制風(fēng)險(xiǎn)的考慮,，特別是在經(jīng)濟(jì)金融形勢受疫情突發(fā)等不確定因素影響的情況下,。

上海財(cái)經(jīng)大學(xué)高等研究院“中國宏觀經(jīng)濟(jì)形勢分析與預(yù)測”課題組專家、助理研究員李雙建在接受中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)采訪時(shí)表示,，中小銀行撥備覆蓋率較高主要有兩大原因,，一是表明沖抵貸款損失、抵御信用風(fēng)險(xiǎn)的能力越強(qiáng),，能夠向市場釋放穩(wěn)健經(jīng)營,、財(cái)務(wù)安全和風(fēng)險(xiǎn)可控的積極信號(hào)，在市場競爭中獲得優(yōu)勢地位,。二是由于自身管理能力,、經(jīng)營實(shí)力相對(duì)有限，加之貸款客戶集中度較高,，在疫情沖擊下,，中小銀行盈利能力下降、不良貸款率攀升,、資產(chǎn)質(zhì)量承壓,，因而會(huì)主動(dòng)計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備金，以增強(qiáng)應(yīng)對(duì)各種突發(fā)風(fēng)險(xiǎn)的能力,。

業(yè)界普遍認(rèn)為撥備覆蓋率并非越高越好,。李雙建稱，中小銀行撥備覆蓋率過高會(huì)直接占用大量可貸資金,，尤其在高利差的信貸環(huán)境中,，準(zhǔn)備金具有高昂的機(jī)會(huì)成本,，當(dāng)貸款損失準(zhǔn)備對(duì)不良貸款的吸收能力達(dá)飽和后，其補(bǔ)償信貸風(fēng)險(xiǎn)的潛在收益已弱于準(zhǔn)備金的機(jī)會(huì)成本,。銀行提取過多的貸款損失準(zhǔn)備,，反而不利于其成本控制和利潤創(chuàng)造。同時(shí),，盈利能力下降使其難以憑借留存收益轉(zhuǎn)增彌補(bǔ)資本缺口,，內(nèi)源式資本補(bǔ)充渠道將會(huì)受到嚴(yán)重制約，資本補(bǔ)充壓力明顯增加,。

李雙建指出,，撥備覆蓋率應(yīng)保持在一個(gè)合理水平。一方面,，撥備覆蓋率越高,，從分母的角度解釋就是不良貸款余額較低，較低的不良貸款余額,，能夠在一定程度上反映銀行的資產(chǎn)質(zhì)量較高,。但從分子的角度來看，表明銀行預(yù)計(jì)的貸款損失越多,，而預(yù)計(jì)的貸款損失越多則反映出銀行的資產(chǎn)質(zhì)量越低,。另一方面，合理的撥備覆蓋率有助于穩(wěn)定銀行利潤增速和增強(qiáng)銀行資本實(shí)力,。在撥備覆蓋率較高的情況下,，降低撥備覆蓋率有助于減少銀行機(jī)會(huì)成本，可以投放更多信貸資金,，降低服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的資本約束,，更好地支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

楊伽倫指出,，過多的利潤被計(jì)提撥備,，既不能增加股東權(quán)益，也不能補(bǔ)充資本金,。銀行資金閑置,，不利于自身長期健康發(fā)展經(jīng)營，風(fēng)險(xiǎn)防范上與實(shí)際并不相符,，降低銀行運(yùn)營效率,。再者，財(cái)政部2019年9月發(fā)布的《金融企業(yè)財(cái)務(wù)規(guī)則（征求意見稿）》提到,，以銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)為例,，監(jiān)管部門要求的撥備覆蓋率基本標(biāo)準(zhǔn)為150%，對(duì)于超過監(jiān)管要求2倍以上,，應(yīng)視為存在隱藏利潤的傾向,，要對(duì)超額計(jì)提部分還原成未分配利潤進(jìn)行分配,。

監(jiān)管部門去年4月曾提出，鼓勵(lì)撥備較高的大型銀行及其他優(yōu)質(zhì)上市銀行將實(shí)際撥備覆蓋率逐步回歸合理水平,。在楊伽倫看來,，商業(yè)銀行撥備覆蓋率超過監(jiān)管部門要求的標(biāo)準(zhǔn)，意味著其有超額撥備,，而超額的部分為逆周期調(diào)節(jié)提供了空間,。中國銀保監(jiān)會(huì)去年提出鼓勵(lì)大型銀行等降低撥備覆蓋率，有助于釋放更多信貸資源,，降低企業(yè)的資金成本,，提高銀行支持小微企業(yè)的能力和意愿。

從監(jiān)管的角度看,，降低撥備覆蓋率并不是要求銀行增加壞賬,，而是希望銀行從嚴(yán)認(rèn)定不良，將不良貸款加速核銷處置,。在這個(gè)過程中會(huì)消耗撥備，降低撥備水平,，將不良貸款處置后騰挪出的信貸資源再投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì),，并在此過程中提高銀行本身的信貸能力。

“中小銀行在服務(wù)小微企業(yè)方面具有優(yōu)勢,，也是服務(wù)小微企業(yè)的重要金融力量,。在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢下，中小銀行應(yīng)當(dāng)適度放松對(duì)不良貸款的容忍度和認(rèn)定約束,，減少當(dāng)期撥備覆蓋率,，提升資本補(bǔ)充能力，有效支撐信貸投放,，助力緩解中小微企業(yè)面臨的融資困境,。”李雙建說,。